京都律评 | 新增值税时代,我们必须关注的六大影响(上)_

警惕！2026年增值税新政已全面落地，你的企业税负可能正在悄悄“变天”！对企业家和高净值人士来说，这不是一次普通的政策更新，而是直接改写企业税负规则的“大洗牌”——已有不少老板正在“踩坑”的路上：要么默认贷款利息能抵扣白做了财务规划，要么混合用途资产抵扣算错可能被税务约谈，白白损失了真金白银。

作为常年帮企业处理涉税纠纷的税务律师，我们太清楚：新规之下，“老经验”就是最大的坑。今天不用专业术语，只用老板们能听懂的大白话，把新增值税时代必须盯紧的6个核心要点拆透。每一条都可能帮你少亏一笔、避开一个风险雷区！

很多老板都有个惯性误区：“公司贷款付的利息，只要拿到增值税发票就能抵扣税款”。但新增值税政策直接把这个口子堵死了——企业借钱产生的利息，哪怕是为了贷款付的投融资顾问费、手续费、咨询费，相关的增值税都暂不能抵扣！

这意味着什么？比如你公司年贷款1000万，利息50万，对应的增值税3万，这3万只能自己承担，没法抵减销项税额。对依赖融资的制造企业、房地产企业来说，这可能会直接增加企业融资的实际成本。

与此同时，新规进一步明确，国务院财政、税务主管部门需适时研究与评估“购进贷款服务利息及相关费用支出对应的进项税额不得从销项税额中抵扣”这一政策的执行效果。鉴于此，未来也存在实现抵扣的可能性。

企业买的厂房、机器设备、办公软件这些“大件资产”，大多是“一物多用”——既用于生产销售（应税项目），又用于免税产品生产或员工食堂（集体福利）。这种“混合用途”的进项税抵扣，是新规调整的重点，也是实操中最容易出错的地方。

简单说，新规下分两种情况：如果资产原值≤500万元，不管是混合用途还是单一用途，都能一次性全额抵扣；但如果原值＞500万元，在购进时允许全额抵扣。但在用于混合用途期间，就需要按实际使用情况拆分，用于免税、福利部分的进项税要转出，而且要在使用期间逐年调整。

比如你买了一套600万的生产设备，30%用于免税产品生产，那么对应的180万部分的进项税就不能抵扣，需要按折旧年限逐年转出。很多企业容易在这里出错，要么全额抵扣没转出，要么算错比例多转出，都可能被税务稽查。

不少企业家觉得“拿到税收优惠资格就万事大吉”，躺着享受就行？但新增值税政策明确：税收优惠不是“终身饭票”，企业必须定期评估自己是否还符合享受条件。比如自2025年11月1日起，陆上风电增值税即征即退50%的优惠政策正式取消。此前该政策自2015年7月1日起实施，旨在支持陆上风电产业发展，取消后陆上风电企业需按正常增值税税率缴纳，不再享受退税优惠。但海上风电企业的税收优惠政策却继续保留：自2025年11月1日起至2027年12月31日，对纳税人销售自产的利用海上风力生产的电力产品，继续实行增值税即征即退50%的政策，以支持海上风电产业发展。

这背后的逻辑是，国家在清理那些“已经成熟、不需要扶持”的行业优惠，让税收政策更公平。如果你的企业正在享受增值税优惠，比如即征即退、免税等，一定要定期自查：行业是否还在优惠目录里？企业的经营情况是否符合优惠条件？优惠政策是否有期限限制？

以上就是新增值税时代最影响企业日常经营的3个核心要点，覆盖了融资、固定资产、税收优惠三大关键领域。下篇将聚焦高净值人士重点关注的资管产品增值税、容易被忽视的按次纳税申报风险，以及守住合规底线的反避税条款，每一条都关乎你的钱袋子和企业长远发展！

王帅锋，北京市京都律师事务所律师，南开大学法律硕士，国际信托与资产规划学会注册会员（STEP Affiliate）、税务筹划师，拥有证券从业资格、基金从业资格。王律师的执业领域为财富管理、家企税务、公司合规等，擅长家族信托方案设计与落地、保险金信托方案设计与落地、家族财富风险识别与防范、税务身份识别与规划、海内外投资税务支持、CRS合规规划、金税四期下家企税务风险诊断、合同法税同审、税务日常咨询、家企税务自查协助、税务稽查应对与争议解决、法税培训等。王律师长期从事境内外财富管理与涉税法律服务等相关工作，曾为多个国家和地区的高净值人士提供法税服务。在法律研究方面，作为副主编出版《高净值人士家族税收与身份规划实务》，参编《保险金信托法理与案例精析》等著作，还参与了2022年中国信托业协会课题《信托法修订内容研究》、2025年中国信托业协会课题《信托的法律主体地位研究》等多项重要课题研究。

游乐，北京市京都律师事务所律师，中国政法大学法律硕士，北京市律师协会财税法律专业委员会委员；北京市朝阳区律师协会财税业务研究会副秘书长。游乐律师本科专业为经济学，具有经济与法律的复合专业背景。游乐律师执业十多年，为政府机关、国有企业、知名公司、非法人组织及个人处理了大量法律事务。游乐律师主要执业领域为：金融业务、涉税法律业务、民商事争议解决以及企业合规业务，处理法律事务涉及银行、信托、证券、基金等金融行业重大、疑难、复杂纠纷的解决，税务咨询，税法培训，税务争议解决，税收规划，以及帮助企业进行合规体系建设等。

高慧云，北京市京都律师事务所高级税法顾问、京都家族信托法律事务中心执行主任，对外经贸大学国际经济法学硕士，税法教授，国际信托与资产规划学会全权会员（TEP），北京市律师协会财富管理法律专业委员会委员。高律师在财富管理、家族信托及其涉税刑事诉讼领域具有深厚的造诣，不仅精通中国的税收法律，还通晓美国、加拿大、澳大利亚、英国、新加坡等多国财富管理方面的税收法律，其服务的（超）高净值客户遍布多个国家和地区，包括但不限于美国、加拿大、澳大利亚、英国、日本、新加坡、新西兰、意大利、中国香港、中国澳门、中国台湾等。高律师为大型国有银行总行及全国性银行总行私人银行、信托公司、保险公司等金融机构及百余位（超）高净值客户提供家族成员税务身份识别与规划、CRS合规规划、离岸家族信托涉税服务，外籍受益人家族信托涉税服务，境内外家族财富传承涉税服务，境内外股权架构设计与税务规划，境内外家族企业税务风险检测与规划，涉税刑事诉讼等服务，成功帮助其防范税务风险。在法律研究方面，高律师不仅长期为多家刊物撰写稿件及接受采访，作为主编出版了《高净值人士家族税收与身份规划实务》《金融创新业务等税收筹划》等著作，及参与撰写《保险金信托法理与案例精析》《家族信托法理与案例精析》《资产证券化法理与实务研究》等系列著作，还参与了2022年中国信托业协会课题《信托法修订内容研究》、2025年中国信托业协会课题《信托的法律主体地位研究》等多项课题研究。